TRENJ

TR Doğal Enerji Kaynakları: mali tablolar

Son 12 çeyrek, KAP finansal raporlarından. Çeyreklik görünümde gelir tablosu raporun 3 aylık sütunlarından (≈: yaklaşık, kümülatif farkla). Kümülatif ve yıllık görünümde gelir tablosu ve nakit akışı toplanır, bilanço dönem sonudur.

Enflasyon notu: Her çeyreğin tutarı kendi raporundandır (TMS 29, o dönem sonunun satın alma gücüyle). Bu yüzden eski ve yeni çeyreklerin tutarları doğrudan karşılaştırılırsa büyümenin bir kısmı enflasyondur. Reel büyüme için "geçen yılın aynı çeyreğine göre" satırlarına bakın; bunlar raporların kendi düzeltilmiş karşılaştırmalarıdır.

Mali tablolar, çeyreklik görünüm. Tutarlar milyar/milyon TL.
Kalem	2Ç26	1Ç26	4Ç25 ≈	3Ç25	2Ç25	1Ç25	4Ç24 ≈	3Ç24	2Ç24	1Ç24	4Ç23 ≈	3Ç23
Gelir tablosu
Hasılat	4,9 milyar TL	9,0 milyar TL	3,7 milyar TL	5,7 milyar TL	3,1 milyar TL	4,4 milyar TL	1,3 milyar TL	2,0 milyar TL	2,2 milyar TL	3,0 milyar TL	3,2 milyar TL	2,2 milyar TL
Brüt kâr	3,1 milyar TL	4,9 milyar TL	1,6 milyar TL	2,7 milyar TL	1,4 milyar TL	1,3 milyar TL	390 milyon TL	770 milyon TL	643 milyon TL	889 milyon TL	1,0 milyar TL	1,2 milyar TL
FAVÖK	1,7 milyar TL	4,2 milyar TL	1,1 milyar TL	2,2 milyar TL	851 milyon TL	707 milyon TL	93 milyon TL	438 milyon TL	634 milyon TL	714 milyon TL	891 milyon TL	940 milyon TL
Faaliyet kârı	1,0 milyar TL	3,8 milyar TL	679 milyon TL	1,8 milyar TL	671 milyon TL	416 milyon TL	−859 milyon TL	198 milyon TL	−126 milyon TL	192 milyon TL	−495 milyon TL	852 milyon TL
Net kâr (ana ortaklık)	955 milyon TL	254 milyon TL	−334 milyon TL	783 milyon TL	−114 milyon TL	−109 milyon TL	−586 milyon TL	−209 milyon TL	15 milyon TL	−185 milyon TL	−550 milyon TL	94 milyon TL
Hasılat, geçen yılın aynı çeyreğine göre (reel)	+%19,3	+%55,8	—	+%110,4	+%7,1	+%5,8	—	−%41,3	−%19,2	+%1,6	—	+%7
Net kâr, geçen yılın aynı çeyreğine göre	—	—	—	—	−%682,4	—	—	—	−%89,9	—	—	−%66,2
Marjlar
Brüt marj	%62,8	%54,8	%44,4	%46,9	%46,3	%28,8	%29,2	%38,2	%29,9	%29,5	%31,2	%54,1
FAVÖK marjı	%34,6	%46,8	%30,2	%38,4	%27,3	%16,1	%6,9	%21,7	%29,5	%23,7	%27,6	%43,6
Net kâr marjı	%19,5	%2,8	−%9	%13,8	−%3,7	−%2,5	−%43,9	−%10,3	%0,7	−%6,1	−%17	%4,3
Özkaynak kârlılığı (yıllık ölçek)	%24,1	%7,3	−%10,8	%25,6	−%4,5	−%4,5	−%27,5	−%9,8	%0,7	−%9,9	−%32,4	%11,2
Nakit akışı (≈)
İşletme faaliyetlerinden nakit	−3,5 milyar TL	9,7 milyar TL	−1,0 milyar TL	5,6 milyar TL	−465 milyon TL	4,2 milyar TL	−1,9 milyar TL	1,8 milyar TL	−3,2 milyar TL	4,4 milyar TL	−1,3 milyar TL	15 milyon TL
Yatırım harcaması	−4,4 milyar TL	−1,5 milyar TL	−2,2 milyar TL	−3,2 milyar TL	−729 milyon TL	−946 milyon TL	−974 milyon TL	−2,0 milyar TL	−657 milyon TL	−603 milyon TL	−464 milyon TL	−353 milyon TL
Serbest nakit akışı	−3,9 milyar TL	4,5 milyar TL	−1,2 milyar TL	3,3 milyar TL	2,4 milyar TL	1,9 milyar TL	−2,4 milyar TL	2,4 milyar TL	152 milyon TL	1,8 milyar TL	999 milyon TL	1,1 milyar TL
Bilanço (dönem sonu)
Toplam varlıklar	65,2 milyar TL	62,0 milyar TL	50,9 milyar TL	49,7 milyar TL	42,9 milyar TL	39,4 milyar TL	35,2 milyar TL	35,0 milyar TL	32,0 milyar TL	30,3 milyar TL	27,1 milyar TL	17,8 milyar TL
Dönen varlıklar	24,7 milyar TL	27,8 milyar TL	21,1 milyar TL	21,3 milyar TL	18,0 milyar TL	16,8 milyar TL	14,1 milyar TL	15,4 milyar TL	14,0 milyar TL	12,8 milyar TL	12,1 milyar TL	11,9 milyar TL
Kısa vadeli yükümlülükler	5,7 milyar TL	9,1 milyar TL	4,3 milyar TL	3,6 milyar TL	2,6 milyar TL	2,6 milyar TL	2,2 milyar TL	2,0 milyar TL	2,2 milyar TL	2,6 milyar TL	2,1 milyar TL	2,0 milyar TL
Uzun vadeli yükümlülükler	3,1 milyar TL	1,7 milyar TL	1,2 milyar TL	1,5 milyar TL	1,4 milyar TL	1,4 milyar TL	1,1 milyar TL	1,1 milyar TL	1,0 milyar TL	976 milyon TL	663 milyon TL	730 milyon TL
Özkaynak (ana ortaklık)	15,9 milyar TL	13,9 milyar TL	12,4 milyar TL	12,2 milyar TL	10,2 milyar TL	9,7 milyar TL	8,5 milyar TL	8,6 milyar TL	8,1 milyar TL	7,4 milyar TL	6,8 milyar TL	3,3 milyar TL
Nakit ve kısa vadeli yatırımlar	21,1 milyar TL	23,2 milyar TL	17,7 milyar TL	17,9 milyar TL	14,3 milyar TL	13,2 milyar TL	10,4 milyar TL	12,7 milyar TL	9,9 milyar TL	10,8 milyar TL	9,9 milyar TL	10,2 milyar TL
Finansal borç	117 milyon TL	116 milyon TL	103 milyon TL	65 milyon TL	22 milyon TL	22 milyon TL	23 milyon TL	2 milyon TL	2 milyon TL	1 milyon TL	389 milyon TL	384 milyon TL
Net borç (eksi: net nakit)	−21,0 milyar TL	−23,1 milyar TL	−17,6 milyar TL	−17,8 milyar TL	−14,3 milyar TL	−13,2 milyar TL	−10,4 milyar TL	−12,7 milyar TL	−9,9 milyar TL	−10,8 milyar TL	−9,6 milyar TL	−9,8 milyar TL
Likidite ve kaldıraç
Cari oran (dönen varlık / kısa vadeli yükümlülük)	4,35×	3,05×	4,86×	5,99×	7,00×	6,41×	6,49×	7,74×	6,41×	4,87×	5,78×	5,90×
Kaldıraç (yükümlülükler / varlıklar)	%13,5	%17,4	%10,8	%10,1	%9,3	%10,1	%9,3	%8,8	%10,1	%11,9	%10,2	%15,5
Net borç / özkaynak	−%132,4	−%166,3	−%142,2	−%145,8	−%140,4	−%136,5	−%122,2	−%148,4	−%122,5	−%145	−%140,6	−%292,7

Kaynak: KAP finansal tablolar (bilanço, gelir tablosu, nakit akışı). Çekilme: 2026-10-13. Yatırım tavsiyesi değildir.